Орташа өлшенген көлемнің (VWAP) анықтамасы

Орташа өлшенген баға (VWAP) дегеніміз не?
Көлемді өлшенген баға (VWAP) – бұл трейдерлер қолданатын, тәулік бойғы сауда-саттықтың көлемі мен бағасына негізделген орташа бағаны беретін саудалық эталон. Бұл маңызды, себебі ол трейдерлерге бағалы қағаздың тренді мен құндылығы туралы түсінік береді.
VWAP әрбір транзакция үшін саудаланатын долларларды қосу (бағаны саудаласқан акциялар санына көбейту) және содан кейін сатылған акциялардың жалпы санына бөлу арқылы есептеледі.
Орташа өлшенген баға (VWAP) сізге не айтады?
Ірі институционалдық сатып алушылар мен инвестициялық қорлар нарықтың мүмкіндігінше аз әсер етуімен акцияларға өтуге немесе шығуға көмектесу үшін VWAP коэффициентін пайдаланады. Сондықтан, мүмкіндігінше, мекемелер VWAP-тен төмен сатып алуға немесе одан жоғары сатуға тырысады. Осылайша, олардың әрекеттері бағаны одан алшақтатудың орнына, орташа мәнге қарай итермелейді.
Трейдерлер VWAP-ты трендті растау құралы ретінде қолдануы және оның айналасында сауда ережелерін құруы мүмкін. Мысалы, баға VWAP-тан жоғары болған кезде олар ұзақ позицияларды бастағанды ​​жөн көруі мүмкін. Бағасы VWAP-тан төмен болған кезде олар қысқа позицияларды бастағанды ​​жөн көруі мүмкін.
Көлемді өлшенген орташа баға (VWAP) мен қарапайым жылжымалы орта арасындағы айырмашылық
Диаграммада VWAP және орташа мән ұқсас болуы мүмкін. Бұл екі көрсеткіш әртүрлі заттарды есептеп шығарады.
VWAP жалпы көлемге бөлінген көлемге көбейтілген баға сомасын есептейді.
Қарапайым қозғалмалы орташа мән белгілі бір кезеңдегі (10-ды айталық) жабылатын бағаларды қорытындылап, содан кейін оны қанша кезеңге бөлу арқылы есептеледі (10). Көлемі ескерілмеген.
Орташа бағаны (VWAP) пайдаланудың шектеулері
VWAP бір күндік индикатор болып табылады және әрбір жаңа сауда күні ашық болған кезде қайта басталады. Бірнеше күн ішінде орташа VWAP құруға тырысу орташа мәннің жоғарыда көрсетілгендей шынайы VWAP оқылымынан бұрмалануын білдіруі мүмкін.
Кейбір мекемелер құнды қағаздың бағасы VWAP-тан төмен болған кезде сатып алуды немесе одан жоғары болған кезде сатуды жөн көруі мүмкін, бірақ VWAP тек ескеретін фактор емес. Күшті өсу үрдістерінде баға VWAP-дан төмендемей, бірнеше күн бойы немесе кейде ғана жоғарылауы мүмкін. Сондықтан бағаның VWAP-тан төмен түсуін күту, егер баға тез өсіп жатса, жіберіп алған мүмкіндікті білдіруі мүмкін.
VWAP тарихи құндылықтарға негізделген және оның болжамдық қасиеттері мен есептеулері жоқ. VWAP күннің ашылу бағасына бекітілгендіктен, индикатор күн өткен сайын артта қалады. Мұны 3 минуттан кейінгі (әдеттегі сауда сессиясының ұзақтығы) 1 минуттық VWAP есептеуі сауда күнінің аяғында 390 минуттық қозғалмалы орташаға ұқсайтынынан байқауға болады.